Conectar un banco pequeño a la plataforma del rublo digital cuesta realmente entre 25 y 31 millones de rublos. Las propias entidades de crédito habían mencionado cifras varias veces superiores: hasta 100 millones de rublos. Precisamente esta brecha entre la estimación del regulador y los costes reales de los participantes del mercado se convierte en el punto clave de tensión durante la implementación de la nueva forma de la moneda nacional.
La estimación de 25–31 millones de rublos fue elaborada por la Asociación FinTech junto con los bancos. El regulador la considera bastante realista: la suma final depende de cómo esté estructurada la infraestructura de TI de cada banco concreto y de cuánto haya que modificarla.
La plataforma del rublo digital es un sistema del Banco de Rusia a través del cual pasan todas las operaciones con la nueva forma de dinero. Los bancos conectan sus aplicaciones a ella para que los clientes puedan abrir monederos digitales y realizar pagos.
Por qué difieren las estimaciones
Según los datos preliminares del regulador, los bancos suelen sobreestimar los gastos de conexión. La causa es una interpretación incorrecta de las normas y estándares establecidos por el Banco de Rusia. Al mismo tiempo, los participantes del mercado insistían en una suma de hasta 100 millones de rublos.
Para un banco pequeño esto es mucho dinero. El director gerente de calificaciones de instituciones financieras de la Agencia Nacional de Calificación, Konstantín Borodulin, estimó los gastos de implementación y mantenimiento de la nueva infraestructura durante el primer año en aproximadamente 100 millones de rublos. Para un banco del segundo centenar por tamaño, esto representa hasta el 10% del capital o dos o tres beneficios anuales.
Incluso la suma que el regulador considera realista absorberá entre la mitad y casi la totalidad del beneficio anual de dicha entidad de crédito.
Cómo ahorrar en la conexión
Reducir los costes será posible gracias a las soluciones "de caja" que ya están desarrollando varios proveedores de TI. Se trata de productos listos para usar que no requieren desarrollo desde cero, en particular adaptadores y sistemas de banca remota (banca móvil y por internet). Según los datos del regulador, los bancos que utilizan estos productos señalaron que, con la salida de nuevas versiones del software, la conexión se volvía más barata y rápida.
El segundo método es la infraestructura en la nube. Algunos proveedores ofrecen soluciones llave en mano basadas en ella. El desarrollo posterior de esta dirección está vinculado a la ley aprobada sobre subcontratación de TI y servicios en la nube para organizaciones financieras.
Normas y plazos de conexión
El lanzamiento masivo del rublo digital tuvo lugar el 1 de septiembre. Según la ley firmada en julio de 2025, la obligación de trabajar con él aparece en los participantes del mercado de forma gradual:
- en primer lugar, los bancos más grandes y las empresas comerciales con ingresos del año anterior superiores a 120 millones de rublos;
- para el 1 de septiembre de 2027, los bancos con licencia universal y sus clientes con ingresos anuales superiores a 30 millones de rublos;
- para el 1 de septiembre de 2028, el resto de bancos y vendedores con ingresos inferiores a 30 millones de rublos al año.
Actualmente, 36 bancos se han conectado a la plataforma. De ellos, 21 lo hicieron por exigencia de la ley y otros 15 de forma voluntaria. Los usuarios han abierto 270 000 cuentas, de las cuales 15 000 corresponden a personas jurídicas y empresarios individuales.
La plataforma sigue ampliándose con funciones. Antes de finales de noviembre entrará en funcionamiento el servicio de suscripciones y, en 2027, el regulador probará los pagos sin conexión.
Análisis de Cryptalist: La brecha entre la estimación del regulador (25–31 millones de rublos) y las expectativas reales de los bancos (hasta 100 millones de rublos) refleja un problema fundamental de la implementación de las monedas digitales estatales: la incertidumbre del coste de integración para los actores pequeños. Para los bancos del segundo centenar, unos gastos equivalentes a dos o tres beneficios anuales crean una presión real sobre el capital y pueden acelerar la consolidación del sector. El mercado tendrá que observar hasta qué punto las soluciones "de caja" y en la nube reducirán realmente los costes y si el rublo digital no se convertirá en un factor de desigualdad entre las grandes y las pequeñas entidades de crédito.