Los desarrolladores de modelos de IA ya no se conforman con el papel de proveedores de acceso a sus tecnologías. Están lanzando cada vez más productos propios y empiezan a arrebatar mercado a quienes ayer eran sus clientes. El inversor Chemat Palihapitiya, fundador del fondo Social Capital, señaló directamente esta tendencia como un cambio estructural en la economía del negocio de la IA.
Vender tokens dejó de ser rentable
Los laboratorios, incluido OpenAI, están aumentando rápidamente la funcionalidad de sus chatbots. Antes, estas empresas vendían principalmente acceso a los modelos mediante API, y otros construían aplicaciones sobre ellos. Ahora los propios desarrolladores integran capacidades listas directamente en sus productos.
La razón está en la economía. Procesar cada nuevo token —un fragmento de texto que el modelo lee o genera— cuesta cada vez menos y apenas aporta ingresos. Ganar dinero con la simple venta de acceso al modelo ya no funciona. El dinero se desplaza hacia donde hay un producto listo.
Quiénes sufrirán primero
El mayor riesgo no lo corren las grandes empresas SaaS, sino las jóvenes startups de IA. Actualmente gastan sumas significativas en los modelos de los laboratorios y, al mismo tiempo, dependen totalmente de ellos. Palihapitiya identificó tres áreas que se verán afectadas antes que las demás:
- servicios jurídicos;
- herramientas para ventas;
- atención al cliente.
Los laboratorios ven perfectamente cómo estas startups utilizan sus modelos. Esos datos revelan qué productos tienen demanda, y replicarlos no resulta complicado. Los siguientes en la lista son los servicios intermediarios que conectan los modelos de IA con los programas que la gente usa a diario: documentos, almacenamiento en la nube, correo. Pero los laboratorios ya lo hacen por su cuenta: la edición de Google Docs directamente en los productos de OpenAI y la conexión de Google Drive y Google Docs a los chats resultaron, según la evaluación del inversor, muy exitosas.
Para los inversores, esto es una señal de alerta. Una startup construida enteramente sobre el modelo de otro puede en cualquier momento encontrarse con un competidor en la figura de su propio proveedor.
Análisis de Cryptalist: El mercado de la IA entra en una fase de integración vertical, en la que los proveedores de infraestructura absorben la capa de aplicaciones y se apropian del valor añadido. Para el capital riesgo, esto implica una reevaluación de los riesgos en las carteras de startups de IA sin datos propios ni foso tecnológico. Solo conservarán la resiliencia los proyectos con conjuntos de datos únicos, distribución o una integración profunda en los procesos sectoriales, inaccesibles para los modelos base.