Los bancos exigen a las empresas explicaciones sobre USDT: qué hay detrás de las nuevas solicitudes
Las solicitudes de los bancos rusos a clientes corporativos sobre el origen y el propósito de las operaciones con criptomonedas, especialmente con las stablecoins USDT, no tienen relación con la recientemente aprobada ley sobre derechos digitales. Así lo declaró el presidente del comité de la Duma Estatal para el mercado financiero, Anatoli Aksakov, quien subrayó que las nuevas normas entrarán en vigor recién el 1 de septiembre de 2026.
En mi opinión, el mercado se ha enfrentado a una reacción preventiva del sector bancario, que intenta minimizar los riesgos regulatorios y reputacionales desde ya, sin esperar el lanzamiento formal de la legislación. Es un paso lógico, considerando que los organismos supervisores prestan cada vez más atención a los flujos de criptomonedas en el contexto del monitoreo financiero.
Por qué los bancos se han activado
Aksakov relaciona la mayor atención de las entidades de crédito con el hecho de que los criptoactivos, incluidas las stablecoins, se utilizan a menudo para realizar operaciones ilegales. Se trata de intentos de ocultar rastros de pagos, incluida la financiación de actividades antirrusas. Es por eso que los bancos ya están comenzando a solicitar a las personas jurídicas explicaciones sobre el sentido económico de las transacciones con monedas digitales.
Es importante entender: los bancos no actúan solo sobre la base de disposiciones formales. Tienen sus propios desarrollos y herramientas analíticas que les permiten evaluar la buena fe de los clientes al operar en el mercado cripto. El regulador, a su vez, proporciona a las instituciones financieras indicadores que señalan la posible ilegalidad de las operaciones.
Qué cambiará en septiembre
La ley «Sobre moneda digital y derechos digitales» entrará en vigor solo dentro de un año, sin embargo, los grandes bancos ya han reforzado el control sobre las operaciones de las personas jurídicas con criptomonedas. En paralelo, se prepara la regulación del segmento minorista: el Banco de Rusia ha propuesto establecer un límite de 300 000 rublos al año para la compra de criptoactivos por parte de inversores no calificados en cada intermediario. En la lista de activos permitidos se han incluido provisionalmente bitcoin, Ethereum y USDT, y los comentarios al proyecto se aceptan hasta el 24 de agosto.
El interés por las monedas digitales también se ve respaldado por su rentabilidad: en julio de 2026, bitcoin mostró un resultado del 10,1%, superando a todos los sectores rusos y valores extranjeros. El competidor más cercano quedó más de un 2% por detrás. Estas estadísticas solo aumentan el atractivo de los criptoactivos para las empresas, provocando al mismo tiempo un endurecimiento del control por parte del Estado.
Mi conclusión: el mercado entra en una fase de regulación madura, donde los bancos se convierten en el filtro clave para las operaciones con criptomonedas. Para las empresas de buena fe, esto significa la necesidad de establecer procesos transparentes de interacción con los activos digitales desde hoy, y no posponerlo hasta la entrada formal en vigor de la ley.